控制仓位的最佳操作方法
仓位控制的技巧？
仓位控制的技巧？
什么是仓位管理呢？你可能听说过凯利公式，他是根据特定赌局中的胜率和赔率来确定下注比例，以使用户的资金增长率达到最大化。
我再举个例子，在投资世界中，流传最广泛的一种策略是格雷厄姆《聪明的投资者》一书中提到的股债动态平衡策略，将总资产的分为两半各50%，一半买股票，一半买债券。定期进行一次再平衡，使股债维持50%:50%的目标配比。
所运用的原理就是在股市低估时多买股票，而当股市高估时多买债券，从而来达到稳定收益的目的。股债平衡原理对于普通投资者来说非常简单，是一个很容易上手的策略。
决定股票市场上盈利的主要因素有三个，一是企业的长期盈利能力，也就是巴菲特经常说的长期净资产回报率；二是央行的货币政策，我们知道无风险利率的高低会影响资产的价格，举个例子，比如央行放水，2018年的股市大幅下跌是由于去杠杆引起的，而2019年的股市大幅上涨主要是由于货币宽松引起的。三是股票市场的估值，我们主要通过A股自身历史估值纵向对比，来判断当前股票市场是否具有投资价值。
我们今天就根据市场的估值水平来简单地将市场划分为三个投资区间：
黄金投资区：沪深300市盈率低于11倍，同时沪深300市净率低于1.5倍，可以认为是黄金投资区域，一般来说这个区域应该重仓操作，仓位可以保持在七成以上。
中性投资区：沪深300市盈率低于20倍，同时沪深300市净率低于2.5倍，这时候仓位应控制在三成到七成。
轻仓投资区：沪深300市盈率高于20倍，同时沪深300市净率高于2.5倍，这时候仓位应控制在三成以内。
剩余的仓位配置固定收益类产品。
刚才说到的是通过沪深300估值水平来判断当前市场是否有投资价值，同样的，我们也可以用一样的方法来查看个股。在基本面没有发生巨大变化的情况下，低估时重仓，高估时轻仓。
如果进行长线投资的话，应该采取怎样的仓位控制策略？
短期不需要用的闲钱，就可以进行长线投资。投资到优质的蓝筹股上。
如何管理仓位？
仓位管理，是交易中极其重要但又容易被忽视的一部分。如何做好仓位管理呢？
1 不要把账户本金碎片化。有些朋友把本金分太多份。一只票买一点，最后账户开成了杂货店。不利于管理，也说明缺乏良好的先前计划。短线交易者，本金量不大的。分3—5份，较合适。若是账户比较小，也要分2份或3份。
2 忍住手，尽量不梭哈。从我了解的朋友来看，梭哈是很常见的。梭了就没机动资金，导致很被动，且容易打破计划：有好的标地时候，却又发现没钱了。有人说牛市来了可梭哈。牛市真来了，我也不建议。首先永远给自己一条退路。其次是避免次日无钱可交易。
作为一个短线者，一般我都会留一半或一半多，作为机动备用或次日再交易。账户小的，做趋势的，可以考虑满仓，但一定要从降低成本出发，比如分批低吸，因为你永远不确定是否真的买在底部，有可能炒在半山腰。分批吸，更低位还可以加。
3 坚定执行止盈止损观念。很多人都理解买卖需要止盈或止损，不能够执行行动的，却大有人在！赚了不能无休止期望扩大收益，亏了也不能无休止等待回本。